整个加密市场没有涨跌停限制，价格走势紧密跟随美元流动性变化，和海外科技板块行情深度绑定，每一次美联储政策调整，都会引发大范围的行情震荡，主流币种单日涨跌幅度经常达到百分之十以上，小众山寨币波动幅度会更高。不少交易者习惯使用杠杆工具参与交易，短期盈利的案例容易被大肆传播，但实际爆仓的人群规模更大，大量参与者在行情回调阶段直接本金清零。整个市场缺乏完善的监管机制，部分中小型交易平台存在后台操控盘面的情况，再加上去中心化钱包缺少第三方机构兜底，私钥保管不当就会出现资产被盗，这类失窃案件很难追踪找回。市面上数千种代币里，绝大部分项目没有实际落地场景，仅仅依靠概念炒作吸引流量，生命周期很短，短时间内就会走向归零，也是新手踩坑最多的地方。
放眼全球市场环境，不同地区的监管政策差异巨大，部分欧美地区逐步开放机构合规通道，相关金融产品被大型资管机构纳入资产配置组合，这也让不少投资者产生了市场走向规范化的错觉。但各国监管尺度一直在动态调整，随时可能出台限制性政策，而政策变动会直接造成资金大规模撤离，引发价格断崖式下跌。机构和普通散户的操作逻辑有着明显区别，机构会使用长期托管模式分散布局，配置比例严格控制在总资产的很小一部分，同时配备专业风控团队持续跟踪政策变化，普通散户很难复制这套操作方式，大多抱着短期暴富的心态满仓入场，在行情起伏里很容易做出追涨杀跌的非理性操作，长期收益很难保持正向增长。
如果本身拥有极强的风险承受能力，同时能够充分熟悉区块链相关基础知识，即便考虑参与相关标的，也需要严格控制投入规模，只用闲置资金小范围尝试，绝对不能借贷资金或者动用生活储备资金参与交易。普通理财者更适合选择受到监管保护的标准化理财产品，远离各类虚拟货币交易渠道，不要被夸大的收益宣传误导，理性看待新兴资产的利弊，守住个人资产的安全底线。
